むさしのばやしは、今から約160年前の文久2年（1840年）に、吉祥寺村の若者たちが中心となって生まれたと言われています。娯楽の少なかった時代に吉祥寺村の八幡神社（現在の武蔵野八幡宮）を賑やかにするために、四軒寺（月窓寺、蓮乗寺、光専寺、安養寺）周辺と本宿辺りの若者たちが、当時阿佐ヶ谷近辺にいた田淵流の師匠から習い覚えて始めました。
明治になると、多摩郡千歳村字船橋（現在の千歳船橋）あたりで船橋流を広めた、内海軍次師匠に学ぶことになります。その後、経済的な危機を迎えた時期もありましたが、村からの補助金などにより、乗り切っていきます。大正末期になると調子が崩れてきたため、田無にいた西村源六に学び始めます。西村氏は、船橋流を受け継ぎ、速間田無流（はやまたなしりゅう）を編み出した笛の名人でした。昭和にかけても、西村氏等の指導を受け、現在のむさしのばやしに育っていきます。
昭和46年4月6日に「市技芸第１号」として武蔵野市より無形民俗文化財の指定を受けたのを機に、吉祥寺囃子から、むさしのばやしに改名いたしました。